中小银行募资需求旺盛今年以来二级资本债发行近5000亿元专题：A股三季度有望迎来拐点震荡中孕育新机遇◎⇜记者马慜实习生黄冰玉近日，成都银行完成发行43亿元二级资本债，兰州银行获准发行50亿元二级资本债券；今年以来，中小银行发债募资动✤作频频！Choice数据显示，今年以来商业银行发行二级资本债规模近5000亿元，远超去年同期水平，发债主体多为中小银行;业内人士认为，中小银行补充资本很有必要，主动✤发债“补血”是为了增强风险抵御能力、支持信贷扩张及满足相关监管要求等?密集发行二级资本债商业银行补充资本主要通过内外两类渠道：内源性渠道以利润留存为主；外源性渠道主要通过发行资本补充工具，如二级资本债、永续债、优先股、可转债等；近期，多家☆中小银行发行资本工具获批;杭州银行获批300亿元资本工具发行额度，富滇银行获批30亿元资本工具计划发行额度，成都银行获批发行150亿元的资本工具额度?此外，广州农村商业银行、广东南海农村商业银行、江门农村商业银行资本工具额度的申请已获批!在各类资本补充工具中，二级资本债占据主要地位➾；Choice数据显示，截至6月18日，今年以来商业银行合计发行各类金融债规模176.5亿元，较去年同期增加3533.5亿元!其中，二级资本债为银行资本补充的主要来源，实际发行总额4695.5亿元，较去年同期增加1768.5亿元!“二级资本债是商业银行补充二级资本的常规工具，在金融市场上属于资质良好的投资标的，具有发行程序相对简便、发行门槛较低等优点!”光大银行金融市场部宏观研究员周茂华分析称，近年来，部分银行净息差收窄，导致利润增速放缓，对内源性资本补充构成一定压力，加之部分银行融资渠道相对较窄，推动✤部分银行增加资本工具融资需求?中小银行资本补充压力仍存业内人士表示，受益于年初商业银行资本新规落地，银行资本充足率整体有所改善，但是部分银行资金需求仍然较为迫切，抓住市场利率下行机遇发债也是重要因素;国家☆金融监督管理总局数据显示，截至2024年一季度末，商业银行资本充足率为15.43%，一级资本充足率为12.35%，核心一级资本充足率为10.77%，较2023年末分别提升23、23和37个基点？分银行类型看，截至2024年一季度末，国有行、股份行、城☆商行、农商行资本充足率分别为18.31%、.53%、12.46%和12.7%，较2023年末分别变动✤75、10、-17和48个基点，国有行提升幅度显著高于其他银行机构，城☆商行资本充足率有所下降!对于这一现象，中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏表示，当前以城☆商行为代表的中小银行净息差处于偏低水平，受区域经济等因素影响经营绩效差异化显著，内源资本补充空间有限，加上本身资本充足率较低，面临的资本补充压力更大；“目前中小银行资产仍保持较快增长，其对外部资本补充渠道的需求更加迫切;”中国社会科学院金融研究所银行研究室主任李广子认为，近年来中小银行不良资产核销和处置力度较大，会对拨备水平造成损耗，资本充足率面临下行压力！今年以来，在市场总体利率走低的情况下，中小银行发行资本债券的成本相对较低，也在一定程度上促进银行发行资本债券补充资本！周茂华表示，考虑到当前部分银行内源性资本补充能力偏弱、国内信贷需求稳步回升、融资渠道相对较窄、不良资产处置力度不减等因素，预计后续部分银行资本补充需求仍然较大，各家☆银行须根据市场与自身情况选择多元化的资本补充工具?中小银行压降自营理财调查：急切寻牌照与转场做代销“收到了口头通知，这对于理财业务规模小的银行来说影响不大，因为几年前政策就要求逐步压降!但我们这类有希望申请设立理财子公司的银行处境就有些尴尬?”谈及监管要求压降存量理财业务规模影响时，华中地区某城☆商行理财业务负责人说?中国证券报记者日前从业内获悉，山东、重庆、湖南等省份多家☆未设立理财子公司银行收到监管下发的通知，要求在2026年底前压降存量理财业务规模；相较此前关于压降理财规模的监管指导，此次明确了时间节点;业内人士表示，对于理财规模本身就小的银行来说，理财业务往往难以实现盈亏平衡以及有效的风险隔离，因而退出自营理财是合理的选择，代销或成为其理财业务增长的唯一路径?而对于那些理财规模超500亿元银行而言，获取理财子公司牌照成为当务之急；中小银行“众生相”未成立理财子公司的中小银行情况有着®较大区别，不宜一概而论；“有些小银行理财业务规模较小，本来就在逐步清退;还有些理财规模较大的银行，有较为完善的资产管理配套设施和人才储备，让这部分机构清退理财业务不太现实？”北方地区某城☆商行人士向记者表示?“理财业务对专业人才的要求较高，对风险管理的要求也比较特殊，这方面小银行可能比较欠缺?而且由于理财业务靠手续费获取收入，需要业务量达到一定规模后才能够实现盈亏平衡，很多小银行缺乏这样的规模优势；再加上没有理财子公司牌照，容易出现管理层面不专业、不独立的问题，金融市场风险可能通过理财产品传递给银行!”上海金融发展实验室主任曾刚说！当下，部分有望申请设立理财子公司的银行处境较为尴尬，他们正在焦急地寻求理财牌照！“两年前，我们就在申请理财子公司牌照，但一直没有批复，具体原因我们也不清楚?”中部地区某城☆商行人士告诉记者?西部地区某城☆商行人士表示：“我们希望能由部门牵➾头，对目前市场上开展理财业务的机构进行摸底和分类，并统一监管标准和政策？对存在问题的理财业务加快出清，支持满足条件的银行申报和筹备理财公司；”在他看来，在理财公司申报和存量业务监管要求上，尚需统一各地的监管标准与政策，明确并增强政策导向及预期？业务规模只降不增据中国证券报记者不完全统计，截至2023年末，有存续理财产品的城☆商行与农村金融机构共230家☆，其中规模超500亿元的约有20家☆银行，上海农商行以1819亿元居第一位➾，成都农商行、成都银行、中原银行理财规模均超700亿元;不少中小银行正在排队等候银行理财公司“入场券”；2018年以来，上海农商行、吉林银行、贵阳银行、重庆银行、长沙银行等均表示将申设银行理财公司?此外，2022年1月，河南省人民政府办公厅发布公告表示，推动✤中原银行、郑州银行等地方金融机构发起设立银行理财公司?“‘稳’是最大的特点，产品求稳，规模也求稳?”这是自2021年末监管首次提出压降中小银行理财业务以来，某城☆商行人士的最大感触?“我们每个月会对理财业务进行压降，比如对新发行产品进行规模管控;同时，为满足客户需求，我们每天都会有产品开放，而且还代销了其他产品，以保证客户投资选择的多样性!”多位➾城☆商行人士表示，未成立理财公司的银行逐步压降理财规模的指导意见出台以来，他们的理财规模都是只降不增;“我们现在的规模相较2021年压降上百亿元?”华北地区某城☆商行人士说；在业内人士看来，逐步压降甚至清理未设立理财子公司的银行理财业务主要是出于风险隔离以及专业化管理的考虑!将理财业务逐步从银行内部剥离，设立独立的银行理财公司，其核心宗旨在于确保银行业务安全稳健运行！“单独成立银行理财公司是为了风险隔离！展开来讲，如果银行发行的理财产品有亏损甚至爆雷，可能影响银行信用；单独成立理财子公司后，那么这部分风险就剥离出去，银行只承担代销责任！”某股份行理财公司人士表示;“存贷款是商业银行传统业务，属于表内业务，银行主要承担信用风险，因此信贷风险管控是银行的核心能力，且信贷资产属于非标资产，而理财是资管业务，属于表外业务，投资端集中在标准化产品投资?银行传统存贷业务与理财业务需要的核心能力并不一致;”在曾刚看来，为确保理财业务能按照其资管业务的本质运营，避免异化为早期在银行内部所呈现的类信贷的影子银行形态，单独成立银行理财公司极为重要！重塑理财市场格局谈及未成立理财子公司银行压降理财规模的话题时，多位➾业内人士向记者表示，会对相关中小银行的中间业务收入造成一定影响，但程度有限！“该部分银行理财手续费占此类中小银行的营收比例多数在3%以内？”中泰证券研究所所长戴志锋表示;业内人士认为，中小银行存量理财规模压降后，会开启理财自营到理财代销的转变！由于此类中小银行发行理财产品的数量规模和收益金额都不算大，而且整改时间线相对较长，所以后续影响相对较小;“一些中小银行发行理财产品，其实是服务于本系统，给集团供应链企业进行融资，与供应链上游企业做互动✤;砍J掉这部分业务，相应人员可能会并入金融市场部，转做表内业务；”某股份行理财公司人士说！多位➾业内人士表示，相关中小银行的理财业务规模在行业内占比较小；“存量理财业务中，理财子公司规模占比已经超过80%，小型城☆商行和农商行存量理财规模压降后可能转为代销大行产品，对理财业务整体影响较小;”中信证券首席经济学家☆明明表示！据银行业理财登记托管中心发布的《中国银行业理财市场年度报告（2023年）》，截至2023年末，银行理财市场存续规模26.80万亿元？其中，理财公司存续规模22.47万亿元，占市场总规模比例超80%？城☆商行存续规模约2.2万亿元，占市场总规模比例8.15%？农村金融机构存续规模9865亿元，占市场总规模比例仅为3.68%;“无子”中小行压降自营理财利好银行理财公司，是多位➾业内人士在采访过程中着®重提及的？在戴志锋看来，理财规模将进一步向银行理财公司集中；某城☆商行理财公司人士也向记者表示：“这些中小银行转向理财代销后，对于银行理财公司和公募基金等而言都是利好;最受益的肯定是银行理财公司，因为他们的客群风险偏好一致！”打造“代销超市”业内人士普遍预计，压降理财业务的趋势将推动✤中小银行在两大方向寻求发展：一是深耕本源业务，二是积极拓展代销业务；“对于小银行来说，压降理财业务规模符合中央金融工作会议提出的严格中小金融机构准入标准和监管要求;未来小银行应立足本地差异化发展，更加专注于信贷本源业务，实现客户的进一步下沉；”曾刚表示？在息差收窄趋势下，理财业务为中小银行提供了一定的非利息收入;不过，在曾刚看来，一些中小银行开展理财业务的主要目的不是为了赚钱，而是为了满足客户全方位➾、多样化需求，增强客户黏性？“很多银行会依据客户需求，量身定制理财产品！若该业务被清理，那些尚未设立理财子公司的银行只能做代销，这无疑会限制其为客户量身定制产品的能力，从而削弱它们在市场上的竞争力？”曾刚说？对于这些中小银行而言，代销或成为未来业务增长的新途径？“失去理财这一抓手，会增加中小银行业务拓展的难度，使得它们在维护和拓展价值客户方面只能借助代销和传统存款类业务等营销手段；为维系存量理财客户，中小银行将进一步向代销业务发力，借此弥补失去自营理财业务的不足;”上海金融与发展实验室特聘✚高级研究员任涛告诉记者!普益标准研究员郑哲涵表示，在代销业务发展新时代，机构面临着®“选品能力”和“风险监控”两大挑战?“选品能力”挑战，即如何选择风险更低、业绩更优、前景更好的理财产品!而“风险监控”挑战，即对代销理财产品的破净、回撤等如何做到风险的监测和控制!在郑哲涵看来，中小银行需要根据服务区域内客户特征、投资需求、风险偏好等制定适用于本区域的选品方案，更要有合理健全的理财产品评估体系和评价模型，能够综合产品历史业绩、资产配置、投资策略等因素选出最适合的理财产品;在风险监控方面，代销机构对理财产品做到及时有效的风险评估和预警是必要的？好的风险预警和及时的风险规避能够有效帮助代销机构为客户减少损失，避免可能的客户流失并强化客户黏性，因此需要建立科学有效的风险预警体系，实现对利率风险、信用风险、策略风险、市场风险等及时的监控和预警?“中小银行应抓住理财产品销售暂未对第三方代销机构（互联网平台等）开放的时间窗口，建设和完善代销系统，培养专业的产品经理和理财顾问，大力发展理财产品及其他金融产品代销业务，将自身打造成为‘金融产品超市’，努力抢占财富管理大市场的先机!”招联首席研究员董希淼说?中小银行又双叒下调存款利率了?3年、5年存款利率出现明显倒挂银行下调存款利率已经成了每个月的“例牌菜”；跟随大行步伐，最近一个月，已有包括广东、广西、河南、湖北、贵州、哈尔滨、山西、深圳等多地的中小银行对存款挂牌利率进行了调整，调整范围既涉及定期存款，也包括活期存款，降幅集中在20到40个基点?经过几轮的存款“降息”之后，存款利率倒挂的情况越发明显；据统计，今年5月份，国内银行3年期平均利率为2.512%，5年期平均利率为2.461%！业内认为，出现此种现象的主因在于，市场对于未来降息的预期依旧强烈!农商行成近期“降息”主角中小银行特别是农村商业银行扮演着®近期“降息”的主角？6月初，兰州农商银行将3年期定期存款利率从2.7%下调至2.6%!甘肃银行也将3年期定期存款利率由3.0%下调至2.6%，存款利率降幅高达40个基点;5月31日，广西富川农村商业银行发布消息称，于6月1日起对部分存款挂牌利率进行调整？其中，该行调整后的3年期定存挂牌利率为2.8%，相比今年2月的执行利率下调了40个基点?5月29日，广东澄海农商银行发布公告表示，将于6月1日起调整人民币存款挂牌利率；该行1年期、2年期、3年期、5年期整存整取定期存款利率分别为1.70%、1.90%、2.20%、2.20%?本次调整后，该行3年期、5年期定期存款利率分别较去年11月的执行利率下调了20个基点和25个基点？5月28日，广西平乐农村合作银行表示，将从6月1日起调整人民币存款挂牌利率，调整后1年期、2年期、3年期、5年期整存整取具体执行利率分别为1.9%、2.3%、2.8%和2.8%，分别较之前的存款利率下调了20个基点、0个基点、20个基点以及30个基点？河南西平中原村镇银行今年以来已经两次对该行存款挂牌利率进行调整？6月1日，该行将1年期、2年期、3年期、5年期整存整取定期存款利率分别调整为1.9%、2.1%、2.35%、2.4%？其中，3年期、5年期定存利率均较上次一次执行利率下调20个基点?该行在今年4月份也下调过一轮存款利率，彼时调整后的上述期限整存整取定存利率分别为1.6%、1.8%、2.05%、2.25%、2.55%、2.6%！近一个月以来，还有广西宾阳农商行、湖北京山农商行、湖北宜城☆农商行、贵州册亨富民村镇银行、哈尔滨幸福村镇银行、山西保德慧融村镇银行、深圳坪山珠江村镇银行等多家☆农村中小金融机构也对存款挂牌利率进行了调整；经过多轮的调整之后，全国性银行3年期、5年期定期存款挂牌利率均已降至3%以下;苏商银行研究院高级研究员杜娟认为，部分银行近期密集调降存款利率，主要有两方面原因：一是应对净息差压力，银行有继续下调负债成本的需求和动✤力！二是在银行业存款利率下行的大趋势下，中小银行可以趁势缩小自身负债成本方面与大行之间的差距！中央财经大学证券期货研究所研究员杨海平也表示，近期部分中小银行密集调降存款挂牌利率，是存款市场“国有大行带头调整、股份制银行快速跟进、其余银行陆续跟进”利率定价格局的体现？其根本目的仍然是在净息差持续承压的背景下，通过精细化地管理存款付息成本，维持合理的盈利空间!5月存款利率倒挂情况明显虽然已经经过几轮“降息”，但银行业净息差仍面临较大的收窄压力!日前，国家☆金融监督管理总局披露的数据显示，今年一季度，境内商业银行净息差降至历史低点1.54%？其中，大型商业银行、股份制商业银行、城☆市商业银行、民营银行、农村商业银行、外资银行在今年一季度的净息差分别为1.47%、1.62%、1.45%、4.32%、1.72%、1.47%?中国地方金融研究院研究员莫开伟在研报中分析认为，眼下中小银行下调存款利率绝非偶然，是与客观经济现实有一定内在关系的?从某种意义上说，中小银行下调存款利率是好事，有利于从整体上改善中小银行经营生态，对防范化解我国银行业风险起到积极推动✤作用！存款利率下调已经不是新鲜事，但是一个值得关注的现象是，长短利率倒挂的情况屡屡出现!通常来说，存款期限通常会与存款利率成正比，但在本轮利率调降过程中，有部分中小银行中长期存款利率出现“倒挂”，即长期存款利率低于短期存款利率;如贵州册亨富民村镇银行3年期定期存款利率为2.9%，较5年期高出75个基点！湖北宜城☆农商行调整后的3年期定期存款利率为2.35%，5年期仅为2.2%!融360数字科技研究院发布的5月银行存款利率报告显示，今年5月，银行整存整取存款3个月期平均利率为1.566%，6个月期平均利率为1.77%，1年期平均利率为1.901%，2年期平均利率为2.108%，3年期平均利率为2.512%，5年期平均利率为2.461%；和4月相比，中长期限存款平均利率均有所下跌;融360数字科技研究院分析认为，中长期存款利率下降将成为常态，3年期、5年期定期存款利率已出现“倒挂”，预计后续存款利率仍会迎来多轮调降，以压降存款成本、减缓银行息差缩窄压力！存款利率倒挂现象的出现，另☆一方面也是因为对降息的预期增强!在让利实体经济的大背景下，未来金融机构或将进一步降低实体经济贷款利率？在这种预期下，银行有动✤力通过调整存款期限溢价，以降低银行综合负债成本！信达证券宏观首席分析师解运亮认为，预计三季度仍有降息的概率?原因有两方面：第一，去年三季度GDP增速加快，今年三季度将面对较高的基数，如果经济动✤能继续转弱，三季度增速有降至5%以下的风险？第二，美、欧等经济体先后宣布拟针对我国电动✤汽车等商品加征关税，如果未来出现地缘政治扰动✤加大的情况，央行下调政策利率或将水到渠成?中小银行改革化险持续推进，多家☆村镇银行将被吸收合并本报记者熊悦6月18日，浙江稠州商业银行（以下简称“稠州银行”）发布公告，为整合稠州银行及子公司经营资源，优化机构网点布局，稠州银行以收购并新设分支机构的方式吸收合并旗下两家☆村镇银行——浙江岱山稠州村镇银行和浙江舟山普陀稠州村镇银行;上述吸收合并相关事宜已获监管部门批复同意？据悉，在被吸收合并完成后，上述两家☆村镇银行将注销法人资格，新设为稠州银行分支机构；两家☆村镇银行的全部资产、权利等归属于稠州银行，两家☆村镇银行的全部负债、责任、义务等由稠州银行全部承继；两家☆村镇银行的存贷款客户可到稠州银行分支机构续办理相关业务；民生银行也于近日发布公告称，该行收购梅河口民生村镇银行股份有限公司，受让其他股东持有的梅河口民生村镇银行股份有限公司股份，并设立中国民生银行股份有限公司梅河口支行，已获监管部门批复同意?在中小金融机构改革化险持续推进的背景下，多地中小银行吸收合并村镇银行的消息也接连不断?记者据国家☆金融监督管理总局公开信息梳理，截至6月19日，今年以来，已有民生银行、恒丰银行等6家☆中小银行收购或解散旗下村镇银行的申请获监管部门批复同意！与此同时，还有兰州银行、成都银行、北京银行、广西北部湾银行等中小银行正在推进收购旗下村镇银行事项!如兰州银行相关公告显示，该行关于拟收购甘肃永靖县金城☆村镇银行和甘肃西固金城☆村镇银行，并设立支行的议案，将在该行2023年度股东大会上进行审议;据该行公布的收购实施方案，该次收购拟将以现金方式收购其他股东持有的相关村镇银行股份；收购完成后，兰州银行将承接两家☆村镇银行的全部资产、负债、业务、机构网点及其他一切权利与义务，两家☆村镇银行解散且法人资格注销!同时，成都银行近日召开的2023年度股东大会审议通过关于拟收购该行控股子公司四川名山锦程村镇银行其他股东股份将其改建为雅安分行的议案!此外，北京银行关于收购北京延庆村镇银行设立分支机构的议案已获该行董事会通过;广西北部湾银行拟于6月底召开的2023年度股东大会上审议关于收购宾阳北部湾村镇银行并设立为分支机构的议案等!业内人士认为，随着®中小银行改革化险持续推进，未来或将有更多村镇银行走上被吸收合并的道路!收购方通过对旗下村镇银行的吸收整合，有利于其扩大业务规模和市场份额，优化金融资源配置，扩大金融服务网络，强化金融服务能力；对于被吸收合并的村镇银行而言，有利于提升其抗风险能力和内部管理水平!北京市惠诚律师事务所律师卢若峥对《证券日报》记者表示，未来中小银行改革化险将呈现出以下几个特点：一是差异化发展？通过明确市场定位➾，找到合适的细分市场，以便深耕细作，获得更大的发展?二是兼并重组;结构性重组有助于减少单体银行的风险暴露，同时提升整个银行系统的稳定性和效率，也有助于集中行业内优势资源和力量，提高竞争力和市场效率?三是数字化转型；中小银行将继续加大金融科技相关的投入，通过数字化手段提升服务效率和客户体验;中小银行理财业务再迎监管指导，仍有银行不愿放弃申设理财公司原标题：一线调研|中小银行理财业务再迎监管指导，仍有银行不愿放弃申设理财公司21世纪经济报道记者李愿北京报道近日，未设立理财公司的中小银行理财业务迎来第二波监管指导?与第一波指导不同的是，此次监管对于理财产品规模压降明确了时间点，部分地区要求于2026年将规模清零；与第一波指导相同的是，此次各地要求继续存在一定的差异；据21世纪经济报道记者采访调研后总结，中小银行收到理财产品压降通知的方式各有不同，有的是当面传达，有的是传达，有的是邮件传达，还有的地区通过正式文件传达!“据我了解，这次应该是全国所有的城☆商行都收到了压降通知；”一位➾长期研究中小银行理财业务的人士告诉21世纪经济报道记者;一位➾山东地区的城☆商行人士也对21世纪经济报道记者表示，山东地区的城☆商行此前都收到了相关压降通知；21世纪经济报道记者了解到，在第一波监管指导后，不少中小银行就开始逐步放弃了理财业务，转而开启理财代销！部分发达地区的农商行则开始转向财富管理业务，目前业务已有所成效！还有部分存量理财业务规模相对较高的银行仍未放弃申设理财公司，但过程不太顺利！“《关于推进普惠金融高质量发展的实施意见》中提到理财，相关部门也提到探索构建普惠理财专属体系，其实可以让中小银行作为普惠理财的主力军进行探索?中小银行了解当地居民理财需求，理财产品的底层资产包含了很多当地乡村振兴等项目标的资产，充分体现了金融的人民性和普惠性；”一位➾南方城☆市某银行相关部门负责人对21世纪经济报道记者表示?各地监管要求有所差异据中国投资协会金融业资产管理专业委员会发布的《中小银行理财业务发展研究报告》，自2021年以来，未成立理财公司的中小银行和农商银行陆续收到当地金融管理部门关于控制理财规模的“窗口指导”，虽然不同区域、不同类型中小银行接到“窗口指导”的内容和时间有所不同，有的是要求保持现有理财规模不增长？有的是要求将规模压缩到某一时间点的存量规模！有的是要求理财规模逐月递减，但整体的方向是要求中小银行压缩理财业务规模，控制理财业务的发展！21世纪经济报道记者采访调研了解到，此次第二波监管指导总体要求是继续压降理财规模，并提出了具体时间点，但各地也有所区别;“文件要求我们今年底将理财规模压降到不高于2021年8月底的规模，同时鼓励在2026年将理财规模清零，且在和监管部门沟通时发现，鼓励清零进一步提升为硬指标?”一位➾西部地区的城☆商行人士表示？浙江地区一家☆农商行人士则表示，将理财规模压降到不高于2021年8月底的要求，该行其实在2022年上半年就收到了，“如果没有达标，就不能新发产品，至于为何选这个时间点，不太清楚!”“我们是接到监管部门的口头通知，还要求我们以邮件的形式填报压降计划，虽然在口头通知的时候没有说2026年清零，但压降计划中有这个要求，而且态度坚决，压降计划是按月进行!”一位➾中部地区城☆商行人士称！一家☆东部地区城☆商行人士则表示，监管部门这次仅仅要求将理财产品规模压降到2021年8月底的规模，“没有说清零的要求，从压降要求来看，我们压力也不大!”“监管部门的要求是逐年压降，目前我们的理财产品规模已经低于2021年8月底!”一家☆东部地区的城☆商行人士称；多家☆银行资管部门人士谈及此次监管指导的影响时表示，影响会较大，不仅仅是理财规模压降导致业务减少，客户也会转向其他银行购买理财产品，导致客户流失，“即使未来能申请到理财公司牌照，客户信任也较难恢复，规模很难提升！”同时，也有银行人士表达了压降理财规模对银行品牌形象、资本市场等方面的影响，以及全社会对中小银行信任的问题？少数银行仍在努力申设理财公司据21世纪经济报道记者了解到，不少中小银行第一波监管指导后，就开始逐步放弃理财业务，转而开启代销;银行业理财登记托管中心的数据显示，截至2023年末全市场有491家☆机构代销了理财公司发行的理财产品，2021年末为97家☆、2022年末为328家☆;与此同时，部分发达地区的中小银行转向财富管理业务，上述长期研究中小银行理财业务的人士告诉21世纪经济报道记者称，江苏地区不少农商行财富管理业务相对做得不错，主要是和该行零售部门进行配合，服务一些相对的高端客户!还有一些头部城☆商行、农商行不愿放弃申设理财公司的机会;一位➾上市城☆商行人士对21世纪经济报道记者表示，他们在当地政府部门的牵➾头下，与金融管理部门进行了多次沟通，但始终没有给出明确答复；据中泰证券统计，截至2023年末，部分中小银行的存量理财规模相对较高;其中，上海农商行为1818.94亿元，成都银行为730.45亿元，苏州银行为686.60亿元，贵阳银行为644.22亿元，齐鲁银行为575.22亿元，重庆银行为546.44亿元，长沙银行为535.00亿元，兰州银行为525.06亿元，郑州银行、西安银行、青岛农商行规模超过300亿元；“新一批理财子牌照或在路上，存续理财规模较大的银行更占优势?”中泰证券分析认为，一方面小银行理财压降的节奏加快，另☆一方面或许意味着®监管将加快新理财子牌照的审批!据21世纪经济报道记者了解，目前监管部门仍是按照“成熟一家☆、批准一家☆”的原则稳步推进理财公司申设工作;上述长期研究中小银行理财业务的人士认为，从监管政策来看，建议监管部门能否本着®公平竞争、引导和规范理财发展、注重区域金融资源均衡配置的原则，尽快发布理财公司设立标准和专营部门管理规范，对监管评级达标、公司治理良好、风险防控完善、投资能力较强的银行发放理财公司牌照，并重点考虑中部地区、西北地区和东北地区的主要银行和发达地区能力强的中小银行！“目前中小银行可以通过完善代销体系，培养专业的理财顾问，增强专业能力，全力维护好自身客户关系，确保银行稳健发展?”上述长期研究中小银行理财业务的人士并建议?